芥末堆注：国内的校园分期在争议中快速增长，而国外呢？

创建于2015年的“印度版分期乐”KrazyBee，旨在为印度在校大学生提供分期服务，主要出售智能手机、数码相机、移动配件此类3C产品，同时也出售品牌服装、鞋、手表等。曾在今年6月获得由分期乐领投，险峰长青、远航资本（YeahMobi是主要LP）跟投的200万美元种子轮融资。

4个月之后，笔者和该公司创始人万洪聊了聊关于印度大学生消费金融市场的思考，以及该公司的业务进展。

印度大学生分期消费的市场有多大？这里有两组推算供参考：

印度目前总共有3400万名大学生，3万所高校中有一半是私立学校，其中又有一部分可以独立考试、决定学生毕业。学生还款能力主要靠家庭，学费又是考量其家庭能为其付出资金的首要标准，因此万洪略过了免费的公立学校，在筛选目标用户时，主要选择学费在6000元人民币/年以上或顶尖的公立学校进行推广，万洪估算这部分人群约有1400万。而全印度51%的大学生零花钱在300元/月以上，万洪认为这1400万人的零花钱是700元/月，如此计算该人群每年的消费规模是1176亿元。

Flipkart、Amazon、Snapdeal、其它电商2016年的预期销售额分别为60、80、20、20亿美元（总共180亿美元）。Flipkart称有21%的订单来自大学生，假设其他平台也是如此，那么印度大学生每年的电商消费规模是近40亿美元，而他们在电商上的主要消费便是Krazybee主营的手机数码品类（Flipkart的订单60%都包含手机），可以视为同等规模。

学生群体的征信数据缺失是普遍问题，不过印度公民在年满18岁之后便拥有和ID匹配的信用评分，当Krazybee进入NBFC（Non Banking Financial Company）体系内后，便可以参与到评分之中，这会跟随用户一生，提升其违约成本。

不过印度大学生的信用意识仍需教育，Krazybee主要是根据学校、专业、成绩、家庭收入及背景等模型来征信，分期申请通过率约为30%。

平台一端对接电商来获取商品，包括Flipkart、Paytm、 Amazon、Snapdeal，目前80%的订单都包含手机，提供货到付款、电子支付等付款方式；另一端对接小额借贷公司和银行来获取资金。

Krazybee此前与当地第三方的NBFC合作，融资之后由后者去放款。万洪称，Krazybee已经接近拿到NBC牌照，未来可以自筹资金。为了快速获取资金，此前的资金成本是18%（印度的银行存款利率最高能到7%，存在通胀），未来与印度私有银行合作可以降到13%。由于印度利率高、对人民币汇率稳定，未来也可能对接中国机构的资金。

目前印度还没有出现政策对互联网金融企业进校园的管控，Krazybee已经进入班加罗尔、普钠的150多个学校，已有将近10万注册用户，学校里的宣传主要靠120多个高校代理，并由17个人员来管理他们。

运营情况方面，万洪称10月可以做到200万元，客单价在1100-1200元之间，逾期30天以上的比率是0。平台对每单抽成3-12%不等，前期会付给高校经理2%。此外，Krazybee还会在贷款利率部分盈利。整体来看，Krazybee不计算人力成本的话已经盈利。

该公司团队已有50人，万洪曾在华为工作11年，其中有6年半的时间待在印度，其于2013年开始接手华为的海外商城业务，任华为海外电商运营交付主管；合伙人Madhusudan E则此前是中国电信及华为公司的业务发展总监，最近加入的CFO曾在孟买汇丰银行、央行下属机构工作14年。

Krazybee已经开展新一轮融资。

本文转自 36kr，作者杜暮雨。